Dans l’ensemble, le titre d’analyste financier agréé (CFA) est un défi de taille, et les chances de succès du début à la fin sont minces; moins de 20% de ceux qui commencent ce défi atteignent la fin. Cependant, comme l’a démontré un candidat sur cinq, c’est possible.

Il n’y a pas de code secret pour naviguer dans le programme CFA et réussir le test, mais une approche organisée et disciplinée vous aidera à passer chaque niveau du programme et à atteindre votre objectif. Découvrez ce dont vous aurez besoin pour faire la coupe et passer chaque niveau du premier coup.

Le programme CFA

Avant d’entrer dans le vif du sujet, il est important de comprendre ce que tout le programme implique. Le programme d’analyste financier agréé, offert par le CFA Institute de Charlottesville, en Virginie, est conçu pour enseigner aux professionnels de l’investissement un «corpus de connaissances candidat» (CBOK). Le CBOK teste les candidats sur l’éthique, l’analyse quantitative, l’analyse des états financiers, l’économie, l’analyse de portefeuille, la finance d’entreprise et l’analyse des actions, obligations et investissements alternatifs.

Il se compose de trois niveaux, dont chacun culmine en six heures examen. Le premier examen est administré à la fin du printemps ou à la fin de l’automne (généralement en juin et décembre) et les examens de niveau II et III ne sont offerts qu’à la fin du printemps (généralement en juin). Après avoir réussi les trois niveaux de l’examen, chaque candidat CFA qui a quatre ans d’expérience professionnelle en placement est admissible à recevoir le titre d’analyste financier agréé.

Êtes-vous prêts à relever le défi? Les clés du succès sont de s’organiser, d’élaborer un programme d’étude efficace et de passer en revue.

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Passez vos examens CFA du premier coup

L’organisation est la clé pour se préparer et réussir l’examen

Une fois que vous & # 39; J’ai pris la décision de passer l’examen CFA à venir, vous devez développer un plan d’action. Voici quelques conseils:

Commencer de bonne heure

Le CFA Institute estime qu’au au moins 250 heures d’études indépendantes sont nécessaires pour réussir chaque examen, et l’enquête de l’institut a montré que les candidats se préparaient en fait à 322 heures en moyenne à tous les niveaux d’examen. En d’autres termes, un candidat commençant six mois avant le jour de l’examen devrait prévoir de passer plus de 13 heures par semaine à étudier. Les candidats passent le plus de temps à réviser le programme d’études du CFA et le faux examen et à utiliser des documents de préparation aux examens indépendants.

Aperçu du matériel avant Début

Après vous être inscrit à chaque niveau, vous recevrez un programme d’études divisé en environ 18 sessions d’étude. Aperçu général de chaque session pour déterminer votre familiarité avec chaque sujet. (Consultez notre page de préparation à l’examen pour un examen rapide de l’examen CFA niveau I.)

Élaborez un plan de match

Sortez votre calendrier et déterminez quelles semaines vous étudierez quelles sections. Planifiez vos études afin de terminer toutes les sections au moins un mois avant l’examen afin de pouvoir les réviser. De plus, prévoyez des jours d’examen au fur et à mesure.

Sélectionnez un cours de révision

Un cours de révision ne doit en aucun cas se substituer à l’étude du matériel. Cependant, un bon cours de révision peut compléter votre programme d’études en clarifiant ou en identifiant les concepts avec lesquels vous rencontrez des difficultés. La clé est de choisir un seul cours, afin que vous puissiez passer plus de temps à vous concentrer sur le CBOK.

Développer un programme d’étude efficace

Un programme d’étude efficace fera la différence entre réussir et échouer. Pour développer un programme efficace, tenez compte des éléments suivants:

Étudier tous les «énoncés des résultats d’apprentissage» (LOS)

Le CFA Institute définit LOS comme « connaissances, compétences et capacités » que vous devriez pouvoir appliquer après avoir terminé une lecture et tous les exercices et problèmes associés.  » Pour maîtriser chaque LOS, développez un plan et notez tous les termes, définitions et formules importants relatifs à chacun. Vous serez plus susceptible de vous souvenir de ces points plus tard si vous prenez le temps de les noter lorsque vous les rencontrez.

Utilisez des cartes flash

Les cartes mémoire faites maison sont un moyen efficace de maîtriser le matériel. Les cartes Flash sont portables et peuvent être rapidement consultées lors des trajets domicile-travail, pendant la pause déjeuner, etc.

Utilisez les techniques de mémoire

Les dispositifs mnémoniques, comme prendre la première lettre de chaque mot dans un concept pour épeler un mot, sont utiles. Il existe également d’autres astuces, telles que des slogans accrocheurs. Par exemple, «SiP a CoKe» peut être utilisé pour vous rappeler la parité put-call de l’option: Les prix d’un Stock + le Put=ceux de l’Appel + la valeur actuelle du prix du striKe. De plus, n’oubliez pas de prendre en compte la valeur des indices de la mémoire auditive.

Étude Matériel quantitatif et qualitatif différemment

Lors de l’étude de matériel quantitatif, il est important de travailler sur les problèmes. Étudiez d’abord le concept, puis apprenez en répétant ces problèmes encore et encore. Une fois que vous comprenez comment résoudre un problème, revenez au matériel pour une meilleure compréhension. Lisez des sujets qualitatifs, tels que l’éthique ou la finance comportementale avant de travailler sur des problèmes. Abordez ces lectures comme si vous savouriez un bon livre. De nombreux problèmes éthiques sont basés sur des scénarios et faciles à lire.

Traitez autant de questions pratiques que possible

Utilisez le programme d’études fourni par le CFA Institute pour déterminer les types de problèmes sur lesquels vous devez travailler. Améliorez vos études en travaillant sur des problèmes supplémentaires auprès de fournisseurs de préparation aux examens réputés.

Utilisez votre calculatrice approuvée

Une partie du défi de réussir les examens CFA est la capacité de répondre aux questions dans un court laps de temps. Pratiquer avec la calculatrice que vous utiliserez le jour de l’examen vous permettra d’atteindre la plus grande efficacité avec votre appareil.

Restez motivé

Focus sur pourquoi vous êtes gagner votre charte CFA et comment vous vous récompenserez après avoir passé l’examen.

Maintenir un mode de vie sain

Mangez sainement, dormez bien, évitez un excès d’alcool ou de caféine, et n’oubliez pas de faire de l’exercice. Les personnes en bonne santé apprennent mieux.

La revue

J’espère que vous avez revu le matériel au fur et à mesure de votre progression. Cependant, vous aurez toujours besoin d’un mois solide pour revoir le matériel une fois que vous aurez terminé toutes les sessions. Ne prenez pas cette partie du processus d’étude à la légère. Voici quelques conseils utiles pour votre étape de révision:

Terminer tôt

Finir de couvrir tous les documents au moins un mois avant l’examen.

Utilisez les outils d’entraînement

Utilisez des outils tels que des examens de préparation en ligne pour évaluer vos forces et vos faiblesses. Découvrez où vous devez vous appuyer sur vos points forts et pratiquez dans les domaines où vous êtes faible.

Problèmes de travail hors ligne

Faites votre travail comme vous le feriez le jour de l’examen – avec une calculatrice et un crayon à la main. Si vous vous habituez à résoudre des problèmes dans Excel, vous pouvez rencontrer des problèmes de gestion du temps pendant le test réel.

Prenez des examens de pratique

Prenez-les en commençant un samedi plusieurs semaines avant le jour de l’examen et essayez de reproduire autant que possible l’environnement de test réel. Minutez-vous et ne permettez aucune interruption. Cela vous permettra de vous habituer à passer deux examens de trois heures en une journée. Vous pourriez également vouloir investir dans un ensemble de bons bouchons d’oreille; ceux-ci vous seront utiles pendant l’examen proprement dit.

Faites un test

Le samedi avant l’examen, conduisez jusqu’à l’endroit où vous passerez le test et consultez le site. Déterminez où vous stationnerez et le moyen le plus rapide pour vous rendre de là à la salle d’examen.

Prend du temps pour toi

Si possible, décollez la semaine avant l’examen. Cela vous laissera du temps pour votre examen final et réduira le niveau de stress avant l’examen. Restez à la maison, étudiez le matériel et ne permettez aucune interruption.

Dors bien

Détendez-vous la veille. Examinez légèrement le matériau, nettoyez les points faibles et mangez un bon dîner. Préparez un déjeuner pour le lendemain pour manger pendant votre pause de deux heures. Pensez également à emporter votre calculatrice, crayons, gommes à effacer, médicaments nécessaires, ticket d’examen, pièce d’identité avec photo et bouchons d’oreilles. Se coucher au moment opportun.

Le jour de l’examen

Réveillez-vous tôt et prenez un bon petit déjeuner. Passez en revue certains concepts généraux. Commencez par ceux qui vous sont faciles, puis résolvez quelques problèmes. N’allez pas froid à l’examen. Quittez la maison suffisamment de temps pour vous installer une fois arrivé. Détendez-vous et respirez profondément. Évitez de parler avec les autres de l’examen. Si vous voyez quelqu’un à qui vous voulez parler, essayez de ne pas parler de l’examen. Cela ne fera que vous stresser et nuire à vos performances. Pendant la pause entre les première et deuxième séances, prenez votre déjeuner et faites une promenade. Cela vous aidera à faire circuler votre sang et à vous garder un peu lâche après être resté assis pendant si longtemps.

Ensuite, passez (et passez) l’examen.

The Bottom Line

Si vous êtes un candidat au programme CFA ou prévoyez de vous inscrire, vous devez planifier pour réussir. Organisez votre matériel, étudiez efficacement et révisez pour augmenter les chances de réussir chaque niveau du CFA lors de votre premier essai.